무조건 싼게 좋은건 아냐 - 네오위즈 24년 밸류에이션 구하기

네오위즈의 4분기 실적이 저번주에 나오면서 연간 실적도 확정되었습니다. 매출액은 3656억, 영업이익은 317억입니다. 4분기만 떼놓고 보면 매출액은 1095억, 영업이익 151억, 순이익 27억이었습니다. 컨센서스가 영업익 236억, 순이익 134억이었으니 어닝 쇼크로 볼 수 있었습니다. 여기에는 모바일 게임 부문의 약세, 그러니까 브라운 더스트2의 신작 효과가 제거되었고 기존 타이틀의 매출 감소가 원인이었습니다. 거기에 P의 거짓 성과급 지급까지 있었으니 이정도면 어닝 쇼크에 대한 원인은 충분히 알 수 있었지만, 오늘 오전에 올린 포스팅 처럼 네오위즈의 문제는 P의 거짓 이후 다음은? 이라는 시장의 질문에 속 시원히 대답을 하지 못한 것이 현재 주가가 바닥을 알수 없는 곳으로 내려가는 요인으로 볼 수 있습니다. 밸류에이션 측면에서 본다면 참 아쉽죠. 연간 순이익을 계산하면 571억, 주식 유통물량 2200만주를 가지고 23년 eps를 구하면 2519.48원이 나옵니다. 23년 p...

원문링크 : 무조건 싼게 좋은건 아냐 - 네오위즈 24년 밸류에이션 구하기